3、莫特利．富尔的“愚蠢的四”方法
这个方法除了在每年的周年纪念日再评估一下资产组合外，也没有真正的保护性止损。既然高收益的方法一般只对那些受到高度关注的高股本的股票（比如道琼斯工业平均3O種股票等）有用，那么对这些股票来说就很少会有严重的問題了。
然而，你若研究一下这个方法就会发现，大多数时候，每个季度的利润是由于真正在运作的四支股票中的一两支股票的良好业绩。但是，很可能其中一支股票会下跌相当大的量，因此，我认为这个方法可以通过使用一个止损来得以提高。用这種技术对比一下亏损年和盈利年，在盈利年中你最多会损失多少？亏损年中又会损失多少？换句话说，就是确定这个技术的MAE。你可能会发现，在盈利年时，MAE技术对下跌趋势的风险作用很小，并且在亏损年时还会遏制下跌趋势的风险。
9．4．2 期货市场系统
1、考夫曼的适应型移动平用方法
考夫曼在讨论止损的本质时发现了一个有趣的现象，他说，不利于你的不稳定价格波动乘以这種波动可能發生的次数之后的结果几乎总是相同的。例如，你遇上了20次5点的波动．10次10点的波动和5次20点的波动，所有这些加起来的亏损都是100点，再加上延迟和交易成本。因此，他认为较大的止损是比较好的，因为它们可以使交易成本最小化。
考夫曼在他书中测试一个系统时，在止损方面只使用了几个理念。首先，如果亏损超出了预先设定的百分比水平，那么交易商就会在收盘的时候离市。这与欧奈尔的理念很相像。其次，当反弹信号发出时，交易就会被中止，包括交易正在亏损时。
我认为这一章讨论的很多理念都可以大大地改进适应型移动平均系统。例如，考虑一下使用波动性止损、MAE止损或者dev一止损等。
2、加拉赫的用基本面分析进行交易
回忆一下第8章，加拉赫是一个用基本面分析进行交易的交易商，当这些基本面分析是让市场朝着特定方向变动的设置时，他会利用它们来交易商品，并在一个10天的渠道突破时进入市场。他的止损很简单，是一个反方向的10天渠道突破点。
尽管加拉赫的交易背后有很多观点都非常合理，但是我认为本书的读者仍可能会发现书中所推荐的很多止损方法都比这个方法更好。
3．肯．罗伯特的1-2-3方法
罗伯特的设置条件是市场产生一个九个月的最高点或者最低点，然后又是1-2-3模式。入市信号是在市场触中一个与原来最高或最低反方向的新极点价格的时候，换句话说，就是当市场再次经过你入市的1-2-3模式的点2时。停止亏损只是为了让止损放在图表中一个合理的点上，就在点3之上。【交易知识macd.org.cn§ www.irich.com.cn 收集整理】
同样，我认为这種方法的使用者如果有一个基于统计极点价的止损会更好。这種止损包括：（1）三倍的ATR；（2）ATR加上三倍的ATR标准差；（3）一个dev-止损；（4）对这種特定情形下的MAE的估计和在这个估计值之上的一个止损。
