市场的成分
市场由五種成分组成，分别用四種动物表达：
多头交易人（牛），因为牛角总是向上抵顶。
空头交易人（熊），因为熊掌总是向下搏杀。
愚蠢交易人（猪），因为猪总是贪婪的。
摇摆交易人（羊），因为羊总是摇摆不定的。
最后一種是场外观望者，随时加入这四種动物的人。
当交易的时候，牛派建立多仓，熊派建立空仓，猪派随着自己的幻想建立仓位，贪婪的妄想获利，羊派则胆小的看着市场的起落，一会儿插上牛角，一会儿披上熊皮。
牛熊相争，只有一方会胜出，但是猪羊只有被宰割。
处理与预测
绝大多数的交易人在进行交易时都会作过分析，可能经由基本面分析，消息面分析，技术面分析，或是经由某些神秘方法（易经术数占卜水晶球等等），不同的交易者所分析的资料種类方式和深广度有很大的不同，但是大部分的交易者可能都会认为分析是为了预测，主要是预测价格未来的变动方向，还有变动幅度，时间长度。
在许多专业领域里，专业人员是专注在处理，只有业余人员专注在预测，比方说一个伤者被送进医院，伤者胸口插着一把尖刀，身上有枪伤，大动脉正在出血，家属可能会问医生：伤者是否还能活下去，何时可以康复，这些都是预测性的問題。
但是专业的医生不是作预测，而是即时，并且正确的处理，他要观察伤者的状况，即时处理大动脉缝合，并且输血，接着移去胸口的尖刀，缝合破损的内脏，随时注意感染和并发症，医生主要的工作是处理而不是预测，如果病患的家属要求医师预测，医师也许会预测但那没有太大的意义。【交易知识www.irich.com.cn § macd.org.cn 收集整理】
在市场上交易，想要得到获利和回报，预测未来是不需要的，要作的世情是衡量现况，泋定市场上是熊或牛的势力比较强大，然后变更自己的立场，站到强势的那一边就可以了。
理论上的稳赢
市场上价格的走向只有两个：向上或是向下，如果不去分析任何资料，单只就机率上的选择，建立多头仓位的获利机率是1/2，亏损机率也是1/2，建立空头仓位的时候情况也是如此。
但是在建卜N螅绻鄹癯庞欣姆较蚍⒄梗灰渍咧灰治环抛挪欢斡杉鄹癯庞欣姆较蛉シ⒄梗钡阶呤品醋梗绻鄹癯挪焕姆较蚍⒄梗谛《问奔渲螅魉鸪搅顺跏颊嘶Ы鸲畹�5%，将触动资金管理计画的停损原则，交易者将平仓出场，在这種交易方式之下，理论上，价格的利润将有很大一段，最大亏损将被限制在初始账户金额的5%，在随机建仓获利机率与亏损机率各是1/2的情况之下，理论上必然有获利，并且容忍连续失误率20次才退场。
战争与交易
在战争中，战胜的一方可以抢夺失败者所有的财产妻妾土地房屋，市场上的交易就像是战争一样，空方和多方的战争当中，胜的一方会把失败的一方的帐户资金取走，失败的一方除了损失金钱，同时失去信心，心理沮丧。
战场上除了交战的双方之外，还有旁观的國家，随时准备加入战局，交易场上除了多空交战的两方之外，随时都有新的人加入多空两边。
正确的交易人应该是时时评估战场上交战的多空双方的势力，并且加入势力强大的那一方，共同打击弱势的那一方，把弱势者帐户中的金额收为己有。
当交易者观察到自己所加入的那一方正在转弱，交易者应该迅速的叛逃到强势的那一方，而不是继续留在弱势的那一方，使自己帐户的资金成为别人的战利品，直到帐户枯竭，被迫退出交易场。
交易者只要判断战场上交战中的多空势力，不需要预测未来交易时段中，多空的演变，只要站对边，帐户的资金自然会成长，用不着计算盈亏。
合理的目标
合理的目标可以克制不当的贪婪，而十个被迫出场的交易者至少有五个是因为不当的贪婪所致。
采用极高风险的交易方式，或是将账户全部暴露在高风险下，有可能会在极短时间内获得超高额的报酬，也能得到短暂的成功，但只要继续留在市场内，不久之后，一次或几次的失误，就能摧毁过去所有的成就，也摧毁了交易的生涯。
如果一年的获利可以达到25%，就是很好的目标。
如果连续五年，每一年都能维持25%获利，就有资格成为成功的投资人。
如果连续十年，每一年都能维持25%获利，就有资格成为成功的经理人。
如果连续十五年，每一年都能维持25%获利，就有资格成为华尔街的明星，
有无数的经理人和交易员愿取这样的绩效，但是：2%的风险限制。10%的每月亏损限制。25%的年度报酬目标。这三个资金控管法则，对大多数人来说是不可接受的，因这三项限制让快速致富的美梦破碎，大多数的人愿意承担更大的风险，换取更大的利润，所以建立了无法负荷的庞大的仓位，希望急速致富，可一旦市况稍有风吹草动的时候，就会摧毁所有仓位，迫使交易人离场，这样的人毕竟占了九成以上。
